00:00 Altavoz a
Tuve que hablar y mencionar a Microsoft aquí esta mañana y, por supuesto, desplomando un poco, los mercados más amplios están retrocediendo dadas algunas de las tensiones en el Medio Oriente y, por supuesto, eso naturalmente arroja una llave en algunos de los recientes máximos de UH con las que hemos topado. Pero para Microsoft aquí, ¿qué es el núcleo del conductor que realmente hará que los inversores se desmayen por estas acciones en los próximos años?
00:36 Altavoz b
Sí, entonces Microsoft es ofensiva y defensa, ¿verdad? En términos de su negocio principal está el negocio empresarial. Ese negocio será mucho más resistente que un negocio de consumo que puede verse afectado por cualquier cambio en la economía o las interrupciones en la economía. Eso los convierte en los más estables de los mega gorras. Pero luego también está la ofensa. Tienen el hiper escalar de más rápido crecimiento. Azure creció 35%. Están creciendo tan rápido que tienen que descargar la demanda en hiper escalares más pequeños. Están en el centro de lo que está sucediendo en AI. Han estado por un par de años. Tuvieron un poco de enganche hacia fines del año pasado, a principios de este año, pero han resurgido aún más victorioso. Es por eso que son los mejor rendimientos de los mega gorras y creemos que continuarán siendo el mejor artista.
02:04 Altavoz a
Uh Joe, solo obtuve unos 30 segundos aquí, pero mientras estás pensando en Microsoft y las existencias de Mega Cap en este momento, incluso en medio de la tensión geopolítica que hemos estado rastreando y el brote de aún más conflicto en el Medio Oriente, ¿eso hace que algunas de estas acciones de Mag Seven más atractivas, aunque es un comercio general, parece que es un comercio en este momento?
02:48 Altavoz b
Sí, Microsoft, Amazon, hasta cierto punto, Meta, estas son empresas que están en muy buena forma, han estado funcionando bien, son más resistentes, más diversificadas en varias empresas y tienen un impacto más limitado del consumidor que tal vez otras acciones o acciones cíclicas en la economía. Entonces creemos que serán un refugio en la medida en que hay aún más interrupción.
